ผู้ผลิต EV ชั้นนำอย่าง Tesla (TSLA) มีอัตรากำไรจากการดำเนินงานและการส่งมอบรถยนต์เป็นประวัติการณ์ในปีที่แล้ว อย่างไรก็ตาม ความท้าทายในห่วงโซ่อุปทานได้จำกัดความสามารถในการดำเนินการโรงงานอย่างเต็มกำลัง นอกจากนี้ ก.ล.ต. สอบสวนซีอีโอของบริษัทและพี่ชายของเขาอาจทำให้นักลงทุนสั่นคลอนได้ ดังนั้น คุ้มค่าที่จะเดิมพันหุ้นในระดับราคาปัจจุบันหรือไม่? อ่านต่อ. ขอหารือ.
ผู้ผลิตรถยนต์ไฟฟ้ารายใหญ่ที่สุดของโลกอย่าง Tesla, Inc.
( TSLA ) ในเมืองออสติน รัฐเท็กซัส ได้เห็นราคาหุ้นร่วงลง 6.6% ในช่วงห้าวันที่ผ่านมา โดยดัชนีหลักทั้งหมดขาดทุนในช่วงไม่กี่วันที่ผ่านมา ท่ามกลางความตึงเครียดที่ทวีความรุนแรงขึ้นระหว่างสหรัฐฯ และ รัสเซียเหนือยูเครน ในขณะที่สต็อกเพิ่มขึ้น 13% ในช่วงหกเดือนที่ผ่านมาจากยอดส่งมอบรถยนต์ที่บันทึกในปี 2564 และอัตรากำไรจากการดำเนินงานประจำไตรมาสที่น่าอัศจรรย์ การผลิตและการส่งมอบรถยนต์รุ่น S/X ของ TSLA ลดลง 19% และ 38% ตามลำดับ เมื่อเทียบเป็นรายปี ปี. ยักษ์ใหญ่ด้านยานยนต์ไฟฟ้ารายนี้ประสบกับความต่อเนื่องของห่วงโซ่อุปทาน การขนส่ง แรงงาน และความท้าทายด้านการผลิตอื่นๆ ในไตรมาสที่สี่ ซึ่งส่งผลกระทบต่อความสามารถในการดำเนินการโรงงานอย่างเต็มกำลัง
ราคาหุ้นของ TSLA ร่วงลง 13.9% ในช่วงเดือนที่ผ่านมาเพื่อปิดการซื้อขายครั้งล่าสุดที่ 809.87 ดอลลาร์
แม้ว่าความนิยมที่เพิ่มขึ้นของรถยนต์ไฟฟ้าและความพยายามของบริษัทในการเพิ่มการผลิตที่โรงงานแห่งใหม่ในออสตินและเบอร์ลินสามารถเร่งความสามารถในการทำกำไรได้ แต่การสอบสวนของ SEC ใน Elon Musk ซีอีโอของ TSLA และพี่ชายของเขาเกี่ยวกับการขายหุ้นของ Tesla ในปีที่แล้วอาจทำให้นักลงทุนวิตกกังวลมากขึ้นเกี่ยวกับ หุ้น
นี่คือสิ่งที่อาจส่งผลต่อประสิทธิภาพของ TSLA ในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า:
ความไม่แน่นอนรอบการผลิต
TSLA วางแผนที่จะเพิ่มขีดความสามารถด้านการผลิตโดยเพิ่มการผลิตในออสตินและเบอร์ลิน และแนะนำเทคโนโลยีการผลิตในสถานที่ใหม่ๆ อย่างไรก็ตาม การหยุดชะงักของห่วงโซ่อุปทานอย่างต่อเนื่องและความท้าทายด้านการผลิตอื่นๆ ยังคงส่งผลกระทบต่อปริมาณและการใช้งาน โรงงานของบริษัททำงานต่ำกว่ากำลังการผลิตมาหลายไตรมาสแล้ว และมีแนวโน้มว่าจะดำเนินการต่อไปจนถึงปี 2565 นอกจากนี้ ความท้าทายด้านซัพพลายเชนยังจำกัดการเติบโตของการติดตั้งระบบกักเก็บพลังงานของผู้ผลิตรถยนต์ไฟฟ้า
การสืบสวนของ ก.ล.ต. อาจเป็นเรื่องที่น่ากังวล
ตามรายงานล่าสุดของWall Street Journalสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ของสหรัฐฯ กำลังตรวจสอบว่า Elon Musk ซีอีโอของ TSLA และ Kimbal Musk น้องชายของเขาละเมิดกฎการซื้อขายหลักทรัพย์ โดยใช้ข้อมูลภายใน เมื่อพวกเขาขายหุ้นของบริษัทเมื่อปลายปีที่แล้ว ผู้ผลิต EV เห็นราคาหุ้นตกต่ำหลังจากสมาชิกคณะกรรมการบริษัท Kimbal ขายหุ้น Tesla 88,500 หุ้น มูลค่าเกือบ 109 ล้านดอลลาร์ในเดือนพฤศจิกายน 2564 ในขณะที่ SEC และ TSLA ปฏิเสธที่จะแสดงความคิดเห็นในเรื่องนี้ การต่อสู้ของ Musk กับ SEC อาจส่งผลกระทบต่อหุ้นของบริษัทอย่างมาก ราคา.
การเงินแบบผสม
รายรับรวมของ TSLA เพิ่มขึ้น 65% เมื่อเทียบเป็นรายปี
เป็น 17,700 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่ 4 สิ้นสุดวันที่ 31 ธ.ค. 2021 อัตรากำไรขั้นต้นสำหรับยานยนต์ของบริษัทเพิ่มขึ้น 648 จุดเมื่อเทียบปีต่อปีเป็น 30.6% นอกจากนี้ อัตรากำไร EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 23.1% เพิ่มขึ้น 586 จุดจากช่วงเดียวกันของปีก่อน อย่างไรก็ตาม เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดของบริษัทลดลง 84.9% เมื่อเทียบเป็นรายปี เป็น 2.52 ล้านดอลลาร์
อัตรากำไรขั้นต้น 25.3% ย้อนหลัง 12 เดือนอยู่ที่ 28.3% ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม 35.6% นอกจากนี้ อัตราส่วนการหมุนเวียนของสินทรัพย์ 0.9% ของ TSLA ยังต่ำกว่าค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม 1.04% อยู่ 9.7%
การประเมินมูลค่าพรีเมี่ยม
ค่า P/E ล่วงหน้าแบบ non-GAAP 76.26 เท่าของ TSLA สูงกว่าค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม 13.25 เท่าถึง 475.3% EV/ยอดขายล่วงหน้า 9.56 เท่า สูงกว่าค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม 1.20 เท่า 693.7% และในแง่ของราคา/การขายล่วงหน้า ปัจจุบัน TSLA มีการซื้อขายอยู่ที่ 10.12x ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมที่ 1 ถึง 908.6%
POWR Ratings สะท้อนความไม่แน่นอน
TSLA มีคะแนนรวมเป็น C ซึ่งแปลว่าเป็นกลางในระบบคะแนน POWR ของเรา POWR Ratings คำนวณโดยพิจารณาจาก 118 ปัจจัยที่แตกต่างกัน โดยแต่ละปัจจัยจะถ่วงน้ำหนักในระดับที่เหมาะสมที่สุด
ระบบการให้คะแนนที่เป็นกรรมสิทธิ์ของเรายังประเมินหุ้นแต่ละตัวตามหมวดหมู่ที่แตกต่างกันแปดประเภท TSLA มีเกรด D สำหรับความเสถียร เบต้าที่ค่อนข้างสูงของหุ้นที่ 2.01 นั้นสอดคล้องกับเกรดนี้
นอกจากนี้ บริษัทยังมีเกรด D สำหรับมูลค่า อัตราส่วน P/E ที่สูงกว่าอุตสาหกรรมนั้นสอดคล้องกับเกรด
นอกจากเกรดที่เราเน้นแล้ว คุณยังสามารถตรวจสอบคะแนน TSLA เพิ่มเติมสำหรับโมเมนตัม การเติบโต คุณภาพ และความเชื่อมั่นได้ที่นี่ TSLA อยู่ในอันดับที่ 28 จาก 68 หุ้นในอุตสาหกรรมผู้ผลิตรถยนต์และยานพาหนะ ที่ได้รับการจัดอันดับ F
คลิกที่นี่เพื่อดูรายงานอุตสาหกรรมยานยนต์ประจำปี 2565
บรรทัดล่าง
ด้วยการส่งมอบที่เพิ่มขึ้น 87% ในปีที่แล้ว TSLA ประสบความสำเร็จในการทำกำไรและการเติบโตของรายได้ที่โดดเด่นในไตรมาสที่สี่ อย่างไรก็ตาม การประเมินมูลค่าที่แพงและความไม่แน่นอนของห่วงโซ่อุปทานที่ส่งผลกระทบต่อกำลังการผลิตอาจจำกัดโอกาสในการเติบโต นอกจากนี้ การสอบสวนของ ก.ล.ต. ที่กำลังดำเนินอยู่ใน CEO ของผู้นำบริษัทและพี่ชายของเขาอาจทำให้เรื่องแย่ลงไปอีก ดังนั้นเราจึงคิดว่านักลงทุนควรรอให้โอกาสของ TSLA ดีขึ้นก่อนที่จะลงทุนในหุ้น
เทสลา อิงค์ โฮลดิงส์ (TSLA) เทียบกับคู่แข่งอย่างไร
ในขณะที่ TSLA มีคะแนน POWR โดยรวมที่ C เราอาจต้องการพิจารณาดูเพื่อนร่วมอุตสาหกรรม เช่น Daimler AG ( DDAIF ) Isuzu Motors Limited ( ISUZY ) และ Bayerische Motoren Werke Aktiengesellschaft ( BMWYY ) ซึ่งมี A ( ซื้อทันที ) ให้คะแนน
แนะนำ 666slotclub / hob66
